Προαιρετική Δημόσια Πρόταση Εξαγοράς
Σημαντική επισήμανση
Οι παρούσες Συχνές Ερωτήσεις προορίζονται μόνο για ενημερωτικούς σκοπούς και δεν αποτελούν πρόταση αγοράς ή πρόσκληση για πώληση κινητών αξιών. Οι όροι και οι προϋποθέσεις της σκοπούμενης προαιρετικής δημόσιας πρότασης εξαγοράς («Πρόταση») από την Dai Nippon Printing Co., Ltd. (“DNP” ή ο “Προτείνων”) για τις μετοχές της AUSTRIACARD HOLDINGS AG (“AUSTRIACARD” ή η “Εταιρεία”) θα διέπονται αποκλειστικά από το πληροφοριακό δελτίο, μόλις δημοσιευτεί. Το πληροφοριακό δελτίο θα δημοσιευθεί μόνο κατόπιν ελέγχου από την Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων και υπό την προϋπόθεση ότι η δημοσίευση δεν απαγορεύεται.
Κυρία σημεία της διαδικασίας και ενδεικτικό χρονοδιάγραμμα
Ο κατωτέρω πίνακας παρέχει μια ενδεικτική επισκόπηση των αναμενόμενων βασικών σημείων της διαδικασίας με βάση τον Αυστριακό Νόμο περί Δημόσιων Προτάσεων Εξαγορών και τις ανακοινώσεις που έχουν γίνει μέχρι σήμερα. Το τελικό χρονοδιάγραμμα θα περιληφθεί στο επίσημο πληροφοριακό δελτίο, μόλις αυτό δημοσιευθεί.
|
Βασικά Σημεία |
Νομικές Προϋποθέσεις / χρονοδιάγραμμα |
|
Ανακοίνωση πρόθεσης για την υποβολή της δημόσιας Πρότασης |
Στις 13 Μαΐου 2026 η DNP ανακοίνωσε την πρόθεσή της να υποβάλει προαιρετική δημόσια Πρόταση εξαγοράς σύμφωνα με τον Αυστριακό Νόμο περί Δημόσιας Πρότασης Εξαγορών. |
|
Υποβολή του πληροφοριακού δελτίου στην Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων |
Το πληροφοριακό δελτίο πρέπει γενικά να υποβληθεί στην Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων εντός 10 ημερών διαπραγμάτευσης από την ανακοίνωση της πρόθεσης υποβολής της δημοσίας Πρότασης, εκτός εάν παραταθεί η νόμιμη προθεσμία. |
|
Έλεγχος και δημοσίευση του πληροφοριακού δελτίου |
Κατόπιν της υποβολής, η Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων εξετάζει το πληροφοριακό δελτίο. Εκτός εάν απαγορευθεί η δημοσίευση, το πληροφοριακό δελτίο εν γένει δημοσιεύεται όχι νωρίτερα από τη 12η ημέρα διαπραγμάτευσης και όχι αργότερα από τη 15η ημέρα διαπραγμάτευσης μετά την υποβολή του στην Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων. |
|
Έναρξη και διάρκεια της αρχικής περιόδου αποδοχής |
Η αρχική περίοδος αποδοχής ξεκινά μετά τη δημοσίευση του πληροφοριακού δελτίου και πρέπει να διαρκεί τουλάχιστον τέσσερις (4) εβδομάδες και όχι περισσότερο από δέκα (10) εβδομάδες, εκτός εάν παραταθεί σύμφωνα με τους ισχύοντες κανόνες. |
|
Δημοσίευση αιτιολογημένης γνώμης |
Το Συμβούλιο Διοίκησης και το Εποπτικό Συμβούλιο πρέπει να δημοσιεύσουν την αιτιολογημένη γνώμη τους, μαζί με την έκθεση του ανεξάρτητου εμπειρογνώμονα, εντός 10 ημερών διαπραγμάτευσης από τη δημοσίευση του πληροφοριακού δελτίου. |
|
Λήξη της αρχικής περιόδου αποδοχής και δημοσίευση των αποτελεσμάτων της δημόσιας Πρότασης |
Η αρχική περίοδος αποδοχής λήγει την ημερομηνία που καθορίζεται στο πληροφοριακό δελτίο. Το αποτέλεσμα της δημόσιας πρότασης πρέπει να δημοσιευθεί χωρίς καθυστέρηση μετά το τέλος της περιόδου αποδοχής. |
|
Συμπληρωματική περίοδος αποδοχής |
Για μια προαιρετική δημόσια πρόταση εξαγοράς που υπόκειται σε ελάχιστο ποσοστό αποδοχής 75%, ισχύει συμπληρωματική περίοδος αποδοχής τριών (3) μηνών, εάν πληρωθεί το ελάχιστο ποσοστό αποδοχής |
|
Διακανονισμός |
Ο διακανονισμός θα πραγματοποιείται μόνο όταν η δημόσια πρόταση έχει καταστεί άνευ όρων και έχουν εκπληρωθεί όλοι οι ισχύοντες όροι της δημόσιας πρότασης, συμπεριλαμβανομένης της λήψης των απαιτούμενων ρυθμιστικών εγκρίσεων. |
1) Τι έχει ανακοινωθεί;
- Η DNP ανακοίνωσε την πρόθεσή της να υποβάλει προαιρετική δημόσια πρόταση εξαγοράς με στόχο την απόκτηση του ελέγχου της AUSTRIACARD, σύμφωνα με τον Αυστριακό Νόμο περί Δημοσίων Προτάσεων Εξαγορών.
- Η δημόσια Πρόταση πρόκειται να απευθύνεται σε όλους τους μετόχους της AUSTRIACARD για όλες τις κοινές ανώνυμες μετοχές της Εταιρείας.
2) Ποια είναι η εταιρεία DNP;
- Η DNP είναι ένας παγκόσμιος όμιλος τεχνολογίας και παραγωγής με έδρα το Τόκυο που ιδρύθηκε το 1876 και είναι εισηγμένη στο Χρηματιστήριο του Τόκυο με τον κωδικό μετοχής 7912.
- Η DNP απασχολεί περίπου 36.000 ανθρώπους παγκοσμίως και δραστηριοποιείται στους τομείς της εκτύπωσης, της ασφάλειας πληροφοριών, των έξυπνων καρτών, της ταυτοποίησης, των λύσεων ασφαλών δεδομένων, της συσκευασίας, των ηλεκτρονικών ειδών και των συναφών τεχνολογικών υπηρεσιών.
- Η DNP και η AUSTRIACARD έχουν μακρά παράδοση στον τομέα των αξιόπιστων λύσεων εκτύπωσης και ασφαλούς τεχνολογίας, καθώς και κοινή έμφαση στην καινοτομία, την εμπιστοσύνη των πελατών και τη δημιουργία μακροπρόθεσμης αξίας.
3) Ποια είναι η τιμή της δημόσιας Πρότασης;
- Η DNP ανακοίνωσε ότι η προτεινόμενη τιμή της δημόσιας Πρότασης ανέρχεται σε 10,00 Ευρώ σε μετρητά ανά μετοχή της AUSTRIACARD, η οποία περιλαμβάνει την αξία του μερίσματος (cum dividend).
- Βάσει του υφιστάμενου μετοχικού κεφαλαίου της Εταιρίας που διαιρείται σε 36.353.868 μετοχές, η Πρόταση αποτιμά το σύνολο του μετοχικού κεφαλαίου της AUSTRIACARD σε περίπου 364 εκατομμύρια Ευρώ.
4) Τι σημαίνει η φράση «περιλαμβανομένου του μερίσματος» (cum dividend) σε αυτό το πλαίσιο;
- «Περιλαμβανομένου του μερίσματος» (cum dividend) σημαίνει ότι η τιμή της δημόσιας Πρότασης ενσωματώνει ήδη την οικονομική αξία οποιουδήποτε μερίσματος ή άλλης διανομής πριν από τον διακανονισμό. Ως εκ τούτου, κάθε μέρισμα ή άλλη διανομή που καταβληθεί ή προταθεί από την AUSTRIACARD πριν από τον διακανονισμό της δημόσιας Πρότασης θα αφαιρεθεί από την τιμή της δημόσιας πρότασης των 10,00 Ευρώ .
- Για τον λόγο αυτό, και όπως συμφωνήθηκε στο μνημόνιο συνεννόησης με την DNP, η AUSTRIACARD δεν προτίθεται να προτείνει, εγκρίνει ή καταβάλει μέρισμα ή να προβεί σε άλλη χρηματική διανομή πριν από την ολοκλήρωση της Πρότασης, συμπεριλαμβανομένου και του μερίσματος ποσού 0,10 Ευρώ ανά μετοχή για το οικονομικό έτος 2025, που έχει ήδη ανακοινωθεί από την Εταιρεία.
5) Θεωρείται η εν λόγω Πρόταση ως «φιλική» εξαγορά;
- Ναι. Η AUSTRIACARD και η DNP έχουν συνάψει μνημόνιο συνεννόησης το οποίο καθορίζει το στρατηγικό πλαίσιο για τη σχεδιαζόμενη συναλλαγή και τη σκοπούμενη συνεργασία των μερών μετά την ολοκλήρωσή της.
- Το Συμβούλιο Διοίκησης και το Εποπτικό Συμβούλιο ενέκριναν τη σύναψη του μνημονίου συνεννόησης και χαιρετίζουν την πρόθεση της DNP να υποβάλει τη δημόσια Πρόταση, με την επιφύλαξη της εξέτασης του πληροφοριακού δελτίου που θα δημοσιευθεί και της νόμιμης διαδικασίας έκδοσης της αιτιολογημένης γνώμης τους.
6) Η δημόσια Πρόταση είναι ήδη ανοιχτή προς αποδοχή;
- Όχι. Σύμφωνα με τις ανακοινώσεις, η δημόσια Πρόταση δεν είναι ακόμη ανοιχτή προς αποδοχή. Με βάση τον Αυστριακό Νόμο περί Δημόσιων Προτάσεων Εξαγορών (Übernahmegesetz), ο οποίος εφαρμόζεται στην παρούσα συναλλαγή, η περίοδος αποδοχής θα ξεκινήσει μετά τη δημοσίευση του πληροφοριακού δελτίου.
- Το πληροφοριακό δελτίο πρέπει πρώτα να υποβληθεί και να εξεταστεί από την Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων, η οποία αποτελεί την αρμόδια αρχή για την εν λόγω συναλλαγή. Η λεπτομερής διαδικασία αποδοχής θα περιγράφεται στο πληροφοριακό δελτίο.
7) Πότε θα είναι διαθέσιμο το πληροφοριακό δελτίο;
- Η DNP αναμένεται να υποβάλει το πληροφοριακό δελτίο στην Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων εντός 10 ημερών διαπραγμάτευσης από την ανακοίνωση της πρόθεσής της να υποβάλει τη δημόσια Πρόταση, δηλαδή έως τις 27.05.2026, εκτός εάν παραταθεί η προβλεπόμενη νόμιμη περίοδος.
- Μετά την υποβολή, η Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων θα εξετάσει το πληροφοριακό δελτίο. Το πληροφοριακό δελτίο αναμένεται γενικά να δημοσιευτεί μεταξύ της 12ης και της 15ης ημέρας διαπραγμάτευσης κατόπιν της υποβολής.
8) Πού θα είναι διαθέσιμο το πληροφοριακό δελτίο;
- Με την επιφύλαξη του ελέγχου από την Αυστριακή Αρχή Δημοσίων Προτάσεων και υπό την προϋπόθεση ότι η δημοσίευση του δεν θα απαγορευθεί, το πληροφοριακό δελτίο και περαιτέρω πληροφορίες σχετικά με τη δημόσια Πρόταση θα είναι διαθέσιμα στους ιστότοπους της DNP, της AUSTRIACARD, της Αυστριακής Αρχής Δημοσίων Προτάσεων και του Euronext Athens.
- Το πληροφοριακό δελτίο θα διατίθεται επίσης δωρεάν σε έντυπη μορφή στην έδρα της Raiffeisen Bank International AG, στη διεύθυνση Am Stadtpark 9, 1030 Βιέννη, κατά τις τακτικές εργάσιμες ώρες της. Η Raiffeisen Bank International AG θα ενεργήσει ως διαχειριστής πληρωμών και διακανονισμού.
9) Πόσο θα διαρκέσει η αρχική περίοδος αποδοχής;
- Οι ακριβείς ημερομηνίες θα αναφέρονται στο πληροφοριακό δελτίο.
- Η DNP έχει δηλώσει ότι η αρχική περίοδος αποδοχής προβλέπεται να ξεκινήσει στα μέσα Ιουνίου του 2026 και να λήξει από τις αρχές Ιουλίου έως τα τέλη Αυγούστου του 2026, το οποίο αντιστοιχεί σε μια αρχική περίοδο αποδοχής μεταξύ τεσσάρων έως δέκα εβδομάδων.
10) Προβλέπεται συμπληρωματική περίοδος αποδοχής;
- Ναι, εάν στο τέλος της αρχικής περιόδου αποδοχής επιτευχθεί το ελάχιστο ποσοστό αποδοχής ύψους 75%, θα επακολουθήσει πρόσθετη περίοδος αποδοχής τριών (3) μηνών, σύμφωνα με τον Αυστριακό Νόμο περί Δημοσίων Προτάσεων Εξαγορών.
- Οι ακριβείς ημερομηνίες θα αναφέρονται στο πληροφοριακό δελτίο.
11) Ποιοι είναι οι βασικοί όροι της δημόσιας Πρότασης;
-
- Σύμφωνα με τις ανακοινώσεις, η δημόσια Πρόταση θα υπόκειται σε συνήθεις προϋποθέσεις όπως:
i. ελάχιστο ποσοστό αποδοχής 75% των μετοχών της AUSTRIACARD·
ii. Εγκρίσεις που απαιτούνται στο πλαίσιο της νομοθεσίας για τις άμεσες ξένες επενδύσεις·
iii. Εγκρίσεις που απαιτούνται στο πλαίσιο της νομοθεσίας για τις συγκεντρώσεις, και
iv. Λοιπές προϋποθέσεις συνήθεις για τέτοιου είδους συναλλαγές - Οι τελικοί όροι και προϋποθέσεις της δημόσιας Πρότασης θα καθορίζονται αποκλειστικά στο πληροφοριακό δελτίο.
- Σύμφωνα με τις ανακοινώσεις, η δημόσια Πρόταση θα υπόκειται σε συνήθεις προϋποθέσεις όπως:
12) Έχει συμφωνήσει ο μεγαλύτερος μέτοχος/ή τα διοικητικά στελέχη να αποδεχθούν τη δημόσια πρόταση;
- Ναι. Ο κ. Νικόλαος Λύκος, ο οποίος κατέχει περίπου το 74,6% του μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της AUSTRIACARD, ανέλαβε ανέκκλητη δέσμευση να αποδεχθεί την Πρόταση για το σύνολο των μετοχών του στην AUSTRIACARD.
- Επιπροσθέτως, τα μέλη του Συμβουλίου Διοίκησης της AUSTRIACARD που κατέχουν μετοχές της AUSTRIACARD σκοπεύουν να αποδεχθούν την Πρόταση κατά την αρχική περίοδο αποδοχής, με την επιφύλαξη της εξέτασης του πληροφοριακού δελτίου.
13) Ποιες κανονιστικές εγκρίσεις αναμένεται να απαιτηθούν;
- Αν και οι τελικοί όροι θα καθοριστούν στο πληροφοριακό δελτίο, η DNP έχει δηλώσει ότι η δημόσια Πρόταση θα υπόκειται σε εγκρίσεις για άμεσες ξένες επενδύσεις (FDI) στην Αυστρία, την Ελλάδα και τη Ρουμανία, καθώς και σε εγκρίσεις ελέγχου συγκεντρώσεων στην Αυστρία, τη Γερμανία και την Τουρκία.
- Η DNP έχει επίσης δηλώσει ότι προτίθεται να προχωρήσει στη δημόσια Πρόταση ανεξάρτητα από το αν έχουν ήδη ληφθεί οι σχετικές εγκρίσεις, ωστόσο ο διακανονισμός της συναλλαγής δεν θα πραγματοποιηθεί έως ότου ολοκληρωθούν όλες οι απαιτούμενες εγκρίσεις σχετικά με τις άμεσες ξένες επενδύσεις (FDI) και τον έλεγχο των συγκεντρώσεων.
14) Πότε αναμένεται η ολοκλήρωση;
- Υπό την επιφύλαξη της δημοσίευσης του πληροφοριακού δελτίου και της εκπλήρωσης των ισχύοντων όρων της δημόσιας Πρότασης, η ολοκλήρωση της προβλεπόμενης συναλλαγής αναμένεται το τέταρτο (Δ’) τρίμηνο του 2026.
15) Πώς θα λειτουργήσει ο διακανονισμός;
- Η DNP δήλωσε ότι, ακόμα και αν επιτευχθεί το ελάχιστο ποσοστό αποδοχής του 75%, ο διακανονισμός θα ολοκληρωθεί μόνο εφόσον ληφθούν οι απαιτούμενες εγκρίσεις σχετικά με τις άμεσες ξένες επενδύσεις (FDI) και τον έλεγχο των συγκεντρώσεων.
- Η λεπτομερής διαδικασία διακανονισμού θα περιγράφεται στο επίσημο πληροφοριακό δελτίο.
16) Πώς μπορούν οι μέτοχοι να αποδεχθούν τη δημόσια πρόταση;
- Το επίσημο πληροφοριακό δελτίο θα περιέχει τη λεπτομερή διαδικασία αποδοχής της δημόσιας Πρότασης, συμπεριλαμβανομένων των σχετικών εντύπων, προθεσμιών, διαδικασίας διακανονισμού και οδηγιών προς τις τράπεζες θεματοφυλακής ή τους χρηματοπιστωτικούς διαμεσολαβητές.
- Οι μέτοχοι θα πρέπει να επικοινωνήσουν με την τράπεζα θεματοφυλακής ή τον χρηματοπιστωτικό διαμεσολαβητή τους μόλις δημοσιευτεί το πληροφοριακό δελτίο.
17) Το Συμβούλιο Διοίκησης και το Εποπτικό Συμβούλιο της AUSTRIACARD θα δημοσιεύσουν επίσημη δήλωση σχετικά με τη δημόσια Πρόταση;
- Ναι. Σύμφωνα με τον Αυστριακό Νόμο περί Δημόσιων Προτάσεων Εξαγορών, τόσο το Συμβούλιο Διοίκησης όσο και το Εποπτικό Συμβούλιο της AUSTRIACARD υποχρεούνται να δημοσιεύσουν την αιτιολογημένη γνώμη τους σχετικά με τη δημόσια Πρόταση μετά τη δημοσίευση του πληροφοριακού δελτίου.
- Στην αιτιολογημένη γνώμη τους πρέπει να αξιολογείται, μεταξύ άλλων, κατά πόσον το αντάλλαγμα και οι λοιποί όροι λαμβάνουν επαρκώς υπόψη τα συμφέροντα των μετόχων και των κατόχων άλλων τίτλων, καθώς και τις πιθανές επιπτώσεις της δημόσιας πρότασης στην Εταιρεία, στους εργαζομένους, στους πιστωτές και το δημόσιο συμφέρον.
18) Πότε το Συμβούλιο Διοίκησης και το Εποπτικό Συμβούλιο θα δημοσιεύσουν την αιτιολογημένη γνώμη τους;
- Ο Αυστριακός Νόμος περί Δημόσιων Προτάσεων Εξαγορών προβλέπει ότι το Συμβούλιο Διοίκησης και το Εποπτικό Συμβούλιο πρέπει να δημοσιεύσουν την αιτιολογημένη γνώμη τους, μαζί με την έκθεση του ανεξάρτητου εμπειρογνώμονα, εντός δέκα (10) ημερών διαπραγμάτευσης από τη δημοσίευση του πληροφοριακού δελτίου.
- Η αιτιολογημένη γνώμη τους θα τεθεί στη διάθεση των μετόχων στις ιστοσελίδες της DNP, της AUSTRIACARD, της Αυστριακής Αρχής Δημοσίων Προτάσεων και του Euronext Athens.
19) Θα υπάρξει έξοδος από το χρηματιστήριο / δικαίωμα εξαγοράς;
- Το επίσημο πληροφοριακό δελτίο αναμένεται να ξεκαθαρίσει αυτά τα θέματα. Η DNP ανακοίνωσε την πρόθεσή της να υποβάλει την Πρόταση με στόχο την απόκτηση όλων των μετοχών της AUSTRIACARD. Στόχος της DNP είναι να επιτύχει το υψηλότερο δυνατό επίπεδο αποδοχής από τους μετόχους.